Jeżeli powiernik stwierdzi, że bank nie przestrzega wymogów wskazanych w art. 18, musi niezwłocznie zawiadomić o tym Komisję Nadzoru Finansowego. Taki sam obowiązek powstaje, gdy wynik testu równowagi pokrycia albo testu płynności nie jest pozytywny. Oznacza to, że powiernik przekazuje informację organowi nadzoru zarówno o stwierdzonych naruszeniach wymogów, jak i o negatywnym wyniku któregokolwiek z tych testów.

o listach zastawnych i bankach hipotecznych

Po ogłoszeniu upadłości banku hipotecznego syndyk musi zbadać, czy osobna masa upadłości wystarcza na pełne zaspokojenie posiadaczy listów zastawnych. Pierwszy test równowagi pokrycia przeprowadza niezwłocznie, nie później niż w ciągu 3 miesięcy od ogłoszenia upadłości. Jeżeli wynik tego testu jest pozytywny, syndyk przeprowadza także test płynności. Kolejne testy płynności wykonuje co najmniej raz na 3 miesiące, a kolejne testy równowagi pokrycia co najmniej raz na 6 miesięcy. Jeżeli test równowagi pokrycia nie da wyniku pozytywnego, dalszych testów się nie przeprowadza. Testy przeprowadza się osobno dla hipotecznych listów zastawnych i dla publicznych listów zastawnych, pod nadzorem kuratora. Przy ich wykonywaniu syndyk uwzględnia również zobowiązania z listów zastawnych wskazane w przepisie. Wynik jest pozytywny wtedy, gdy po przeprowadzeniu testu osobna masa upadłości wystarcza na pełne zaspokojenie posiadaczy listów zastawnych. Wyniki pierwszego testu, wraz z dokumentami, syndyk niezwłocznie przekazuje Komisji Nadzoru Finansowego. Musi to zrobić także w odniesieniu do kolejnych testów, jeżeli przeprowadzono je w inny sposób niż pierwszy test. Komisja może w ciągu 2 tygodni od otrzymania wyników zgłosić uwagi, zwłaszcza dotyczące sposobu przeprowadzenia testów. Po ich rozpatrzeniu syndyk przekazuje wyniki sędziemu-komisarzowi. Wyniki pierwszego testu muszą trafić do niego nie później niż w ciągu 4 miesięcy od ogłoszenia upadłości. Następnie sędzia-komisarz obwieszcza wyniki oraz wydaje i obwieszcza postanowienie dotyczące sposobu prowadzenia postępowania upadłościowego w przypadkach wskazanych w przepisie.

Prawo upadłościowe

Jeżeli zarówno test równowagi pokrycia, jak i test płynności zakończą się pozytywnie, roszczenia wierzycieli z listów zastawnych są zaspokajane zgodnie z warunkami emisji, z uwzględnieniem zasad wskazanych w art. 446 ust. 1. Syndyk może także zawierać umowy dotyczące instrumentów pochodnych, o których mowa w art. 442a ust. 2. Wierzyciele z listów zastawnych mogą zdecydować o sprzedaży wszystkich wierzytelności i praw upadłego banku hipotecznego należących do osobnej masy upadłości. Zgromadzenie wierzycieli podejmuje w tej sprawie uchwałę większością dwóch trzecich głosów, liczonych według nominalnej wartości listów zastawnych pozostających w obrocie. Sprzedaż może nastąpić na rzecz banku hipotecznego wraz z przejęciem wszystkich zobowiązań upadłego banku wobec tych wierzycieli albo na rzecz banku hipotecznego lub innego banku bez przejęcia tych zobowiązań. Wniosek o zwołanie zgromadzenia należy złożyć w ciągu miesiąca od obwieszczenia o wynikach testów, a samo zgromadzenie może podjąć uchwałę nie później niż w ciągu dwóch miesięcy od tego obwieszczenia. Jeżeli wybrano sprzedaż bez przejęcia zobowiązań, z osobnej masy upadłości zaspokaja się odsetki należne za okres do dnia sprzedaży. Wcześniejsza, proporcjonalna wypłata na rzecz wierzycieli jest możliwa, gdy wpływy ze sprzedaży, po odjęciu nominalnych odsetek należnych za kolejne sześć miesięcy oraz kwot wskazanych w art. 446 ust. 2, wyniosą co najmniej 5% łącznej nominalnej wartości listów zastawnych pozostających w obrocie. Wypłata następuje w najbliższym terminie płatności odsetek określonym w warunkach emisji, nie wcześniej jednak niż po dwóch miesiącach od złożenia sprawozdania syndyka. Jeżeli sędzia-komisarz wydał postanowienie wskazane w art. 168 ust. 5b, trzeba dodatkowo odczekać 14 dni od jego uprawomocnienia. Część listów zastawnych odpowiadająca dokonanej wypłacie podlega umorzeniu.

Przepis stosuje się, gdy test równowagi pokrycia zakończył się pozytywnie, a test płynności nie dał pozytywnego wyniku. W takiej sytuacji terminy wymagalności zobowiązań banku hipotecznego wobec wierzycieli z listów zastawnych, dotyczących ich nominalnej wartości, zostają przedłużone o 3 lata. Okres ten liczy się od najpóźniejszego terminu wymagalności wierzytelności wpisanej do rejestru zabezpieczenia listów zastawnych. Dotyczy to także zobowiązań, które były już wymagalne, ale nie zostały zapłacone przed ogłoszeniem upadłości banku hipotecznego. Wierzyciele mogą jednak otrzymać zaspokojenie wcześniej, jeszcze przed upływem przedłużonych terminów. Następuje ono proporcjonalnie do wysokości ich roszczeń i ze środków tworzących osobną masę upadłości. Jest to możliwe, jeśli po odliczeniu od tych środków kwoty odsetek od listów zastawnych przypadających do wypłaty w kolejnych 6 miesiącach oraz kosztów postępowania upadłościowego dotyczących osobnej masy upadłości pozostanie co najmniej 5% łącznej nominalnej wartości listów zastawnych znajdujących się w obrocie. Listy zastawne są umarzane w części, w której zostały zaspokojone. Wierzyciele z listów zastawnych mogą także zdecydować o innym sposobie postępowania. W terminie 3 miesięcy od obwieszczenia o wynikach testów ich zgromadzenie może większością dwóch trzecich głosów, liczonych według nominalnej wartości listów zastawnych pozostających w obrocie, podjąć uchwałę o niestosowaniu opisanych zasad albo o zastosowaniu procedury wskazanej w art. 446d. Do przekazywania środków stosuje się odpowiednio art. 446b ust. 7, a ponadto stosuje się art. 446b ust. 3.

Jeżeli wynik testu równowagi pokrycia nie jest pozytywny, co do zasady stosuje się odpowiednio przepisy wskazane w art. 446b ust. 7 i art. 446c ust. 1. Wyjątkiem jest sytuacja, w której zgromadzenie wierzycieli z listów zastawnych podejmie uchwałę zezwalającą na likwidację osobnej masy upadłości oraz sprzedaż składników majątkowych wpisanych do rejestru zabezpieczenia listów zastawnych. Do podjęcia takiej uchwały potrzebna jest większość dwóch trzecich głosów wierzycieli, ustalana według nominalnej wartości listów zastawnych pozostających w obrocie. Z dniem podjęcia tej uchwały zobowiązania banku hipotecznego wobec wierzycieli z listów zastawnych stają się wymagalne. Oznacza to, że od tego dnia mogą być żądane jako zobowiązania, których termin spełnienia już nastąpił. Sama uchwała otwiera także możliwość sprzedaży składników majątkowych wpisanych do rejestru zabezpieczenia listów zastawnych. Sprzedaż może nastąpić na rzecz banku innego niż bank hipoteczny. W takim przypadku na nabywcę nie przechodzą zobowiązania upadłego banku wobec wierzycieli z listów zastawnych. Składniki mogą być również sprzedane podmiotowi, który nie jest bankiem, ale tylko wtedy, gdy ich posiadanie nie jest zastrzeżone dla banków. Jeżeli składnik zostanie sprzedany bez przejęcia przez nabywcę tych zobowiązań, pieniądze uzyskane ze sprzedaży przeznacza się na zaspokojenie roszczeń o odsetki od listów zastawnych zabezpieczonych tym składnikiem, naliczonych do dnia sprzedaży.

Test równowagi pokrycia

Test równowagi pokrycia w przepisach

o listach zastawnych i bankach hipotecznych1 przepis

Prawo upadłościowe4 przepisy