Działalność maklerska

Działalność maklerska to pojęcie zdefiniowane w ustawie „Bankowy Fundusz Gwarancyjny, system gwarantowania depozytów oraz przymusowa restrukturyzacja.” przez odesłanie do ustawy o obrocie instrumentami finansowymi. Nie chodzi więc o dowolną aktywność związaną z rynkiem finansowym, lecz o działalność określoną w konkretnych przepisach tej ustawy.

Zakres pojęcia obejmuje przede wszystkim działalność wskazaną w art. 69 ust. 2 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi. Drugim elementem jest działalność wymieniona w art. 69 ust. 4 tej ustawy, ale tylko wtedy, gdy jest wykonywana razem z działalnością należącą do pierwszej grupy. Oznacza to, że sama działalność z art. 69 ust. 4 nie jest wystarczająca do zakwalifikowania jej jako działalności maklerskiej w rozumieniu omawianej definicji. Istotne są zatem zarówno rodzaj wykonywanych czynności, jak i ich łączne występowanie.

Tak skonstruowana definicja wyznacza zakres pojęcia używanego na potrzeby przepisów o Bankowym Funduszu Gwarancyjnym, systemie gwarantowania depozytów i przymusowej restrukturyzacji. Pozwala ustalić, jakie czynności oraz jaka aktywność podmiotu powinny być uwzględniane przy stosowaniu tych regulacji. Ma to znaczenie praktyczne, ponieważ od prawidłowego zakwalifikowania działalności może zależeć zastosowanie określonych przepisów wobec podmiotu wykonującego czynności na rynku instrumentów finansowych.

Pojęcie występuje również w innych regulacjach. Przykładowo, w postępowaniu egzekucyjnym podmiot prowadzący działalność maklerską może otrzymać od komornika zawiadomienie dotyczące zajęcia instrumentów finansowych zapisanych na rachunku i zakazu dysponowania nimi. W tym kontekście określenie działalności maklerskiej wskazuje podmiot, który prowadzi rachunek lub wykonuje czynności związane z obsługą takich instrumentów. Znaczenie hasła zawsze zależy jednak od przepisu, w którym zostało użyte, a podstawowy zakres tego pojęcia wynika z odesłania do art. 69 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi.