Art. 92. Wartość aktywów netto funduszu inwestycyjnego otwartego

1. Wartość aktywów netto funduszu inwestycyjnego otwartego nie może być niższa niż 2 000 000 zł.

2. O każdym przypadku zmniejszenia wartości aktywów netto funduszu inwestycyjnego otwartego poniżej poziomu 2 500 000 zł fundusz ogłasza niezwłocznie w sposób określony w statucie.

3. W ogłoszeniu, o którym mowa w ust. 2, fundusz określa:

1) przyczyny zmniejszenia wartości aktywów netto funduszu inwestycyjnego poniżej poziomu, o którym mowa w ust. 2;

2) rodzaj działań, jakie fundusz podejmie w celu zwiększenia wartości aktywów netto funduszu.

Komentarz do Art. 92.

Przepis określa minimalny poziom wartości aktywów netto funduszu inwestycyjnego otwartego oraz obowiązki informacyjne związane z jej obniżeniem. Wartość aktywów netto funduszu nie może być niższa niż 2 000 000 zł. Jest to bezwzględny poziom minimalny wskazany w ust. 1.

Odrębnie uregulowano sytuację, w której wartość aktywów netto spadnie poniżej 2 500 000 zł. W takim przypadku fundusz ma obowiązek niezwłocznie ogłosić tę informację w sposób określony w statucie. Sam obowiązek ogłoszenia powstaje już przy spadku poniżej poziomu 2 500 000 zł, a więc wcześniej niż przy osiągnięciu minimalnej wartości 2 000 000 zł. Przepis ustanawia tym samym poziom, którego przekroczenie w dół uruchamia obowiązek informacyjny, oraz niższy poziom, poniżej którego wartość aktywów netto funduszu nie może się znaleźć.

Ogłoszenie musi zawierać dwa elementy. Po pierwsze, fundusz wskazuje przyczyny zmniejszenia wartości aktywów netto poniżej poziomu 2 500 000 zł. Po drugie, przedstawia rodzaj działań, które podejmie w celu zwiększenia wartości aktywów netto. Informacja nie może więc ograniczać się do samego wskazania spadku wartości, lecz powinna obejmować zarówno jego przyczyny, jak i planowany rodzaj działań naprawczych.

Praktyczne znaczenie przepisu polega na połączeniu minimalnego poziomu aktywów z obowiązkiem szybkiego i określonego statutem ogłoszenia. Uczestnicy funduszu otrzymują w ten sposób informację o istotnym obniżeniu wartości aktywów, jego przyczynach oraz działaniach przewidzianych w celu jej zwiększenia.

Komentarz ma charakter informacyjny i nie stanowi porady prawnej.

Tekst przepisu: akt uchwalony przez Sejm Rzeczypospolitej Polskiej, Dziennik Ustaw z 2024 r. poz. 1034.Indeks rzeczowy, tytuł redakcyjny i interpretacja przepisu: Kancelarium.

Art. 91.Art. 93.